أزمة الائتمان يضرب الحرم الجامعي

لقد أدت أزمة الائتمان التي بدأت مع انهيار سوق الرهن العقاري الثانوي في عام 2007 إلى حدوث ارتدادات في الأسواق المالية الأمريكية. وكما يعرف العديد من الطلاب وأولياء أمورهم ، فإن سوق قروض الجامعات لم يكن بمنأى عن التأثيرات.

جعلت اضطرابات السوق العديد من المقرضين الخاصين مترددة أو غير قادرة على تمويل القروض الطلابية. وبالنسبة لبعض المقرضين ، فإن قانون تخفيض التكلفة والدخول إلى الكلية ، الصادر في عام 2007 ، جعل القروض أقل ربحية. وبالنسبة للآخرين ، فإن المقترضين الشباب الذين لديهم تاريخ ائتماني محدود يشكلون مخاطرة كبيرة للغاية. النتيجة الصافية: اختار العديد من المقرضين أن يصبحوا متخلفين من نشاط القرض الجامعي.

ومع ذلك ، تظل الحقيقة أن معظم الطلاب يحتاجون إلى نوع من التمويل لتغطية تكاليف تسلق الكلية. ووفقًا لمجلس الكلية ، فإن أسعار الكليات المنشورة ترتفع بسرعة أكبر من تكلفة السلع والخدمات الأخرى - وهي ظاهرة سُجلت على مدار الثلاثين عامًا الماضية. الجمع بين الواقع المتجدد لعقود من تكاليف الكلية مع قلق اليوم المعاصر حول تقليص خيارات القروض ، ومن الواضح لماذا العديد من الطلاب وأولياء الأمور قد يشعرون بالقلق إزاء كيفية دفع فواتير الرسوم الدراسية.

فيما يلي نظرة على خيارات القروض الكلية الحالية وتأثير أزمة الائتمان على كل منها.

خيارات القروض الطلابية

قروض الطلاب الفيدرالية مضمونة من قِبل الحكومة الأمريكية وهي متاحة لكل طالب بغض النظر عن الدخل أو التصنيف الائتماني. النوعان الأساسيان لقروض الطلاب الفيدرالية هما قروض ستافورد وقروض بيركنز.

قروض ستافورد يتم استعارتها باسم الطالب وتكون متاحة للجميع بصرف النظر عن الدخل. ومع ذلك ، يجب أن يستوفي الطلاب متطلبات أهلية معينة ويخضعون لحد أقصى مبلغ قروض تراكمية على مدى أربع سنوات. يتم تقديم قروض ستافورد بسعر فائدة ثابت يبلغ 6.8٪ أو أقل ؛ يمكن للمقترضين ذوي الدخل المنخفض الحصول على سعر فائدة منخفض. هناك فئتان من قروض ستافورد:

• برنامج قرض التعليم العائلي الاتحادي (FFEL): يتم توفير هذه القروض من قبل المقرضين الخاصين (مثل البنوك والاتحادات الائتمانية) وهي مضمونة ضد التخلف عن السداد من قبل الحكومة الفيدرالية.
• برنامج قرض الطالب المباشر الفيدرالي (FDSL): يتم تقديم هذه القروض من قبل الحكومة مباشرة إلى الطلاب وأولياء الأمور من خلال المدارس "الإقراض المباشر".

قروض ستافورد تأتي إما المدعومةمما يعني أن الحكومة تدفع الفائدة أثناء وجود الطالب في المدرسة أو غير المدعومة، حيث يدفع الطالب جميع الفوائد (ولكن قد يؤجل المدفوعات حتى بعد التخرج). تستند الأهلية للحصول على قروض مدعومة على الحاجة المالية.

قروض بيركنز تمنح على أساس الحاجة المالية الاستثنائية. هذا البرنامج يعتمد على المدرسة ، حيث تعمل الكلية كمقرض باستخدام مجموعة من الأموال التي تقدمها الحكومة. وتدفع الحكومة الفيدرالية الفائدة على القرض (5٪ ثابتة) بينما يكون المقترض في المدرسة ، وفترة سماح لمدة تسعة أشهر بعد ذلك.

قروض الوالدين

برنامج القرض الفيدرالي لآباء الطلاب المعالين هو برنامج قروض الآباء للطلاب الجامعيين (PLUS). مثل برنامج ستافورد ، يتم توفير قروض PLUS من قبل المقرضين الخاصين (قرض FFEL PLUS) أو مباشرة من قبل الحكومة (قرض Direct PLUS). على عكس قرض ستافورد ، لا يوجد حد تراكمى على القروض الإضافية. يمكن للوالدين الاقتراض من التكلفة الكاملة للحضور (أقل أي جوائز المساعدات المالية). في حين أن القروض الإضافية لديها حدود أكبر ، إلا أنها تتمتع أيضًا بأسعار فائدة أعلى من برنامج قروض الطلاب (ثابت بنسبة 8.5٪ أو أقل ، اعتمادًا على البرنامج) ويخضع المقترضون لموافقة الائتمان.

القروض الخاصة

يتم تقديم القروض الخاصة من قبل المقرضين المستقلين مع عدم موافقة الحكومة أو التدخل أو الرقابة. وهي تميل إلى أن تكون أكثر تكلفة من برامج قروض التعليم التي ترعاها الحكومة ، ولكن من الناحية التاريخية قدمت معايير دفع أكثر مرونة وحدود أعلى. يخضع المقترضون لموافقة الائتمان ، وتستند أسعار الفائدة عمومًا على درجة الائتمان للمقترض. وفقا لمجلس الكلية ، تشكل القروض الخاصة حصة متزايدة من الاقتراض التعليمي. (انظر الرسم البياني أدناه).

توافر القروض الطلابية

في مايو 2008 ، أصدرت الحكومة الأمريكية قانونًا للمساعدة في ضمان توفير الأموال للأمريكيين الملتزمين بالجامعة. على هذا النحو ، فإن برامج القروض الطلابية الفيدرالية هي الأقل تغيرًا بسبب أزمة الائتمان. يتم تمويل برنامج FDSL (نسخة الإقراض المباشر لبرنامج ستافورد) وبرنامج بيركنز بالكامل من قبل الحكومة ، وقد نجوا من الأزمة بشكل جيد نسبيا.

ومع ذلك ، فقد ترك العديد من المقرضين FFEL ، برنامج ستافورد التي تعتمد على مشاركة المقرضين من القطاع الخاص. لحسن الحظ ، تواصل أكبر مقرض ، سالي ماي ، المشاركة وتشارك مع الحكومة في إيجاد حلول لجرح قرض الكلية. في الواقع ، عمل الكونغرس بسرعة هذا العام لتمرير التشريع المذكور الذي يهدف إلى استباق أزمة قروض كلية كبيرة. ومنذ التصديق على القانون في أيار / مايو ، عاد العديد من المقرضين الذين تركوا برنامج المعونة الغذائية ، وجذبهم إعانات الحكومة الجديدة للمقرضين.

التشريع يأتي مع أحكام أخرى كذلك. وقد أُعطيت لإدارة التعليم سلطة زيادة عدد المدارس التي تشارك في برنامج FDSL (برنامج الإقراض المباشر) وقد ضاعفت من قدرة البرنامج منذ التوقيع على التشريع. كما رفع القانون الحد الأقصى لقروض ستافورد غير المدعومة بمبلغ 2000 دولار سنوياً.هدف الحكومة هو زيادة برنامج القروض الطلابية الفيدرالية واجتذاب المقرضين وتعزيز الخيارات للمقترضين الملتزمين بالكليات وسط خيارات القروض الخاصة المتضائلة.

قروض الوالدين

قد يكون من الصعب الحصول على قروض الوالدين ، كل من الإصدارين Direct PLUS و FFEL PLUS ، نظرًا لأن الوالدين يخضعان لموافقة الائتمان. لكن القروض من FFEL PLUS ، لأنها تنطوي على مشاركة المقرضين الخاصين بالإضافة إلى اشتراط التحقق من الائتمان ، أكثر صعوبة في الحصول على ضمانات لأن المقرضين يشددون معاييرهم ويقدمون الأموال فقط إلى المقترضين الأكثر أماناً. والخبر السار هو أنه إذا تم حرمان أحد الوالدين من قرض إضافي ، فيكون الطالب مؤهلاً للحصول على مبلغ قرض من ستافورد.

القروض الخاصة

أخيراً ، أصبحت القروض الخاصة أصعب في تأمينها. كما ذكرنا سابقا ، تسبب الاضطراب في أسواق الائتمان بالعديد من المقرضين من القطاع الخاص للتخلي عن أعمال القروض الجامعية ، إما لأن هذه القروض ليست مربحة أو أن المخاطر ببساطة مرتفعة للغاية في هذه المرحلة من دورة السوق. تلك التي بقيت قد شددت معايير الإقراض ورفعت أسعار الفائدة.

المحصلة النهائية: تستمر برامج القروض الفيدرالية للطلاب والوالدين في الاستفادة من الدعم الحكومي. القروض الخاصة لدعم هذه الأشكال من تمويل الكلية هي أصعب من يأتي في البيئة الحالية. أقرت الحكومة قانونًا لتعزيز برنامج قروض طلاب ستافورد للاستفادة من بعض الركود. وحيثما يتضاءل هذا ، يتعين على المقترضين أن يكونوا مجتهدين في بحثهم عن قرض ، وأن يقيّموا بعناية الشروط وأسعار الفائدة المعروضة.

التخطيط إلى الأمام: سهل مثل 5-2-9

يمكن للوالد (أو أي شخص بالغ) إنشاء حساب 529 نيابة عن الطالب لتغطية نفقات التعليم المؤهلة. يتم إعفاء الأرباح والسحب من حساب 529 من ضريبة الدخل الفيدرالية ، وأحيانًا الدولة ، طالما يتم استخدام الأموال لتغطية نفقات الكلية المؤهلة. (قد لا تخضع عمليات السحب التي لا يتم استخدامها لتغطية نفقات الكلية المؤهلة لضريبة الدخل وضريبة جزائية اتحادية إضافية).

تدار خطط 529 من قبل الدول الفردية ، وبالتالي ، يمكن أن تختلف تفاصيل كل منها. ولكن في جميع الحالات ، تقدم 529 خطة حلول استثمارية مدارة بشكل احترافي - تتكون عمومًا من خيارات تخصيص الأصول على أساس العمر أو المخاطرة. في الخطة العمرية ، تصبح الاستثمارات الأساسية أكثر تحفظًا حيث يقترب المستفيد من عمر الكلية ، في حين أن الخطة القائمة على المخاطر ستحافظ على نفس مزيج الأسهم والسندات بغض النظر عن عمر المستفيد (بناءً على النموذج الذي حدده صاحب الحساب ؛ نماذج عموما تتراوح من المحافظ إلى العدوانية).

بالإضافة إلى المزايا الضريبية المذكورة أعلاه ، توفر 529 وسيلة فعالة لتخفيض الضرائب العقارية بينما تقدم هدية سخية لطفل أو حفيد. تعتبر الموجودات في 529 حسابًا مكتملاً - أي بمجرد الحصول على هدايا ، فإن هذه الأصول غير قابلة للتضمين في الحوزة الخاضعة للضريبة للمانح. وبموجب قاعدة الإهداء الخاصة ، يمكن للجهة المانحة أن تساهم بمبلغ يصل إلى 60،000 دولار لكل مستفيد في السنة (120،000 دولار للأزواج المتزوجين معا) طالما لا يتم تقديم هدايا أخرى خلال فترة خمس سنوات.